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Record 1,  Textual support,  English

Record 1,  Textual support,  French

Record number: 1, Textual support number: 1 DEF

Stratégie de spéculation ou de couverture consistant à effectuer simultanément la vente d'une quantité égale d'options d'achat et d'options de vente d'une même marchandise ou d'un même actif financier, au même prix d'exercice et sur la même échéance. L'opérateur en position vendeur parie sur une stabilité relative des cours de l'actif sous-jacent. Tant que la variation des cours, dans un sens ou dans l'autre, reste inférieure au montant cumulé des deux primes encaissées, il en résulte un profit. Au-delà, l'opération s'expose à une perte illimitée.  1, record 1, French, - position%20vendeur%20d%26rsquo%3Boption%20double

Record 1,  Textual support,  Spanish

Record 2,  Textual support,  English

Record number: 2, Textual support number: 1 CONT

The straddle writer collects premium revenue from both the call buyer and the put buyer but has obligated himself to either make or take delivery (or, in rare cases, both) of the underlying stock at the exercise price.  3, record 2, English, - straddle%20writer

Record 2,  Textual support,  French

Record number: 2, Textual support number: 1 CONT

Le vendeur d'une position double perçoit une prime à la fois de l'acheteur de l'option d'achat et de l'acheteur de l'option de vente. En contrepartie, il a contracté l'obligation soit de vendre, soit d'acheter (il est très rare, toutefois, qu'il soit appelé à s'acquitter de ces deux obligations) la valeur sous option au prix de levée convenu.  2, record 2, French, - vendeur%20de%20double%20option

Record 2,  Textual support,  Spanish